“中国无菌外包装收购第一案”还有最新消息。
5月19日夜间,新巨丰(301296.SZ)就收购纷美包装(纷美,00468.HK)股份一事公布重大资产选购报告(议案)。
在备受瞩目的合规问题上,新巨丰强调,此次交易涉及到海外投资,截止到本报告签署日,企业已就此次交易获得《企业境外投资证书》《境外投资项目备案通知书》及外汇登记有关《业务登记凭证》,符合国家企业对外投资涉及法律法规、政策法规的有关规定。
除此之外,依据《境内法律意见书》,此次交易系支付现金形式选购看涨期权,不会有违背我国境内外国投资有关法律法规的情况。
数据显示,新巨丰创立于2007年,主要从事生产制造液态食品类无菌包装制品,作为国内不可多得可以大规模生产无菌包装公司,产品用途于国内各大乳企。

2022年9月2日,新巨丰登陆创业板发售,变成内资企业控投的第一大无菌包装制品经销商。目前为止,袁训军、郭晓红夫妻关于新巨丰总计实控的股份为31.23%。
2023年1月,刚登陆创业板还半年多的全新巨丰便把收购总体目标看准中国另一家无菌外包装大佬。1月29日夜间,新巨丰公布重大资产选购应急预案,拟通过国有资产转让方法支付现金收购JSH Venture Holdings Limited所持有的纷美包装3.77亿股个股,约为其总股本的28.22%。
财产报告表明,此次交易的收购对价格每一股2.65港币,相匹配看涨期权的出让合同款约9.99万港元(约合人民币8.64亿人民币),这一价格较纷美包装前一日的收盘价格股权溢价约22.69%。交易结束后,新巨丰将会成为纷美包装的第一大股东,但仍然难以实现操纵。
值得一提的是,无论是从经营范围、市场占有率、总资产或是主营业务收入等各个方面来说,新巨丰均不如纷美包装,因而这一收购也被业内称之为“蛇吞象”式收购。
对于此次交易价钱,新巨丰表明,此次交易为社会化交易,在充分考虑标底财务状况、资产总额、市场占有率、知名品牌、技术性、渠道价值等多个方面要素前提下,上市企业与交易另一方协商解决从而形成此次交易产品定价,此次交易标价未考虑到标的公司与上市公司协同作用。
新巨丰对于此次收购可以说非常高度重视。则在看起来,此次交易系上市企业发展战略入股投资业内核心资产,一方面可以助力公司健全产品品种和产品布局,另一方面能够提升企业盈利能力。
据无菌外包装专业人士对全媒派详细介绍,新巨丰现阶段商品通常是无菌包装耗材,而纷美包装的产品型号和种类对比其更丰富。值得一提的是,纷美包装目前拥有自动灌装机以及配件销售业务流程,且已经在国际市场有一定的合理布局,但这些都为新巨丰并未进军的行业。
但是,这一收购导致纷美董事会的抵制,因此积极2次进行反垄断调查。
3月14日夜间,纷美包装发布公告称,企业已就拟售卖事宜给中国市场监管总局反垄断局宣布提交反垄断申报。随后3月27日,纷美包装又把矛头了企业第一大股东JSH,认为此前收购企业股份构成经营者集中。
对于此事,新巨丰在近日公布的财产报告里注重,依据《境内法律意见书》,此次交易不构成《中华人民共和国反垄断法》第二十五条中规定的经营者集中,不用依据《中华人民共和国反垄断法》第二十六条开展经营者集中申请。
谈起本次收购的审核风险性,新巨丰表明,此次交易涉及到的事宜有待上市企业股东大会审议根据,有待获得有关法律法规规定的许多必需准许、审批或备案(如果需要),此次交易能不能获得以上准许、审批及其最后获得准许、批准的时长均有待观察。
全媒派留意到,伴随着收购进度更进一步,新巨丰和纷美包装股价在二级市场上已经提早有一定的反映。
截止到5月22日收市,新巨丰报17.30元/股,近十个交易日累计涨幅超10%;纷美包装报1.90元/股,间距4月份1.47元/股的底点累计涨幅贴近30%。
国盛证券研报觉得,新巨丰拟收购纷美总股权28.22%,现阶段纷美总产量达300亿包,收购落地,企业经营规模有希望大幅度提高,且得益于协作优点呈现,企业全产业链深度、顾客深度广度、境外合理布局等便捷均有希望提升。
针对二级市场的主要表现是不是和收购纷美丽的进度相关,新巨丰层面对全媒派表明,针对二级市场的主要表现难以点评,销售市场增涨的板块比较分散化,不好说是收购进度危害。有关收购进展,以企业每个月公布的推进公告为准。